디딤펀드(Balance Fund)가 최근 하락장 속에서도 타깃데이트펀드(TDF)보다 훨씬 더 우수한 방어력을 발휘하고 있다는 분석이 나왔다. 특히, 미국 S&P500 지수가 한 달 동안 7% 하락하는 동안, 디딤펀드는 상대적으로 낮은 하락률을 기록하며 투자자들에게 안정성을 제공했다.
18일 에프앤가이드의 보고서에 따르면, 29개의 디딤펀드가 지난 한 달간 수익률이 -4.98%에서 0.08% 사이에 위치해 있었다. 이는 같은 기간 S&P500 지수가 -7% 하락한 것에 비해 뛰어난 성과였다. 특히 ‘HDC디딤모아주고막아주는 펀드’가 0.08%의 수익률을 올렸으며, ‘iM에셋디딤든든EMP펀드’와 ‘대신디딤올라운드자산배분펀드’도 각각 -0.49%와 -0.65%의 손실로 크게 영향을 받지 않았다.
반면 TDF는 2025 빈티지 및 2030 빈티지와 같은 안전자산 비중이 높은 펀드들도 하락장을 피하지 못하며 대체로 -7.77%에서 -1.09%의 수익률을 기록했다. 이는 디딤펀드와 비교해 낮은 성과로, 하락장에서는 디딤펀드가 더 나은 선택이 될 수 있음을 보여준다.
디딤펀드는 지난해 말 자산운용 업계가 공동으로 출시한 밸런스펀드로, 주식 비중을 50%로 제한하는 전략을 사용한다. 이 점 덕분에 개인형퇴직연금(IRP) 계좌에서도 적립금을 전액 투자할 수 있는 장점이 있다. 디딤펀드는 시장 상황에 따라 위험자산과 안전자산 비중을 조절하며, 상승장일 경우 일부를 매도하고 하락하면 다시 매수하는 전략을 구사한다. 이런 점에서 TDF와의 차별점이 뚜렷하다.
종합적으로 볼 때, 디딤펀드는 하락장에서도 보다 적절히 대응할 수 있는 유연성을 제공하며, 투자자들에게 더 나은 방어력을 제공하고 있다. 이러한 특성 덕분에 디딤펀드는 향후에도 혼란스러운 시장 상황에서 투자자들의 선택을 받을 것으로 예상된다.
